Обзор подготовлен Институтом Горшенина – лидирующей компанией в Украине в области информационного сопровождения сделок M&A, Investor Relations, корпоративных конфликтов, а также лидирующей компанией в Украине в области политического PR и проведения избирательных кампаний.
1.Агропромышленный комплекс
21 апреля Антимонопольный комитет Украины (АМКУ) предоставил разрешение Sakharny Holding Limited (Кипр), которая за пределами Украины осуществляет инвестиционную деятельность, на приобретение акций ОАО «Сахарный союз «Укррос» (Киев). По данным АМКУ, данная сделка обеспечивает покупателю превышение 50% голосов в высшем органе управления ОАО «Сахарный союз «Укррос».
ОАО «Сахарный союз «Укррос» создано в феврале 2007 года. В его состав входят 7 сахарных заводов и 22 сельскохозяйственных предприятия. В управлении компании находится около 100 тыс. га земли. Компания планирует в 2010 году увеличить производство сахара на 31,5% – до 171 тыс. тонн.
23 апреля АМКУ предоставил разрешение на согласованные действия в виде создания ассоциации «Аграрный союз Донбасса» (г. Донецк) следующим предприятиям:
ООО «Украгрозакупка» (г. Донецк),
ООО «Константа-Агро» (с. Бересток, Донецкая обл.),
ООО «Агротех» (г. Донецк),
ООО «Украинская промышленная компания «Артем-Агро» (г. Донецк),
ООО «Ламкор» (г. Донецк),
ООО «Бекон-Инвест-Агро» (с. Мичурино, Донецкая обл.).
Основной целью создания ассоциации является сочетание производственных, научных и коммерческих интересов предприятий для решения общих экономических и социальных задач.
2.Металлургия
Металлургический холдинг «Метинвест» совместно с Южно-корейской компанией Posco завершают сделку по покупке контрольного пакета группы «Запорожсталь». Соглашение аналитики оценивают в размере $2,2-2,5 млрд, что свидетельствует о том, что на саму «Запорожсталь» приходится 75-80% стоимости всего холдинга. Учитывая существующий договор между Posco и «Метинвестом» о сотрудничестве, вполне возможно, что корейцы также являются участниками. Напомним, что меморандум о сотрудничестве «Метинвест» подписал с Posco еще в октябре 2009 года.
«Запорожсталь» является одной из крупнейших производителей стали в Украине, контрольный пакет принадлежит компании Midland, контролируемой бизнесменами Эдуардом Шифриным и Алексом Шнайдером. Вторым по величине пакетом владеют совладельцы «Индустриалбанка» Игорь Дворецкий и Виталий Сацкий.
23 апреля АМКУ предоставил разрешение компании EcoNew Holding S.A. (Люксембург) на приобретение доли в уставном капитале ООО «Металл Сервис Группа» (г. Севастополь), что обеспечивает покупателю превышение 50% голосов в высшем органе управления эмитента.
ООО «Металл Сервис Группа» является высокопроизводительным металлосервисным центром, ориентированным на обслуживание промышленных потребителей согласно европейским стандартам качества. «Металл Сервис Группа» предлагает следующий комплекс услуг по металлообработке толстолистового проката и профиля: дробеметная очистка поверхности листового проката и профиля с последующим нанесением грунта, газоплазменная резка плоского металлопроката и профиля, обработка кромок деталей для подготовки к сварке (фаска, ласка), гибка толстого листа.
3.Горнодобывающий сектор
19 апреля OM Holdings (OMH) объявила о возможности покупки у компании Consolidated Minerals (ConsMin), контроль над которой принадлежит украинскому миллиардеру Геннадию Боголюбову, австралийского рудника Woodie Woodie. Компании заключили соглашение о конфиденциальности, предусматривающее проведение due diligence марганцевых активов ConsMin. По словам управляющего директора компании Metals Solutions (предоставляет консультации ConsMin) Олега Шейко, речь идет о более масштабной сделке – ConsMin и OMH рассматривают возможность объединения активов. По итогам слияния ConsMin и OMH новая компания займет второе место в мире по производству низкофосфористой кремнийсодержащей марганцевой руды.
В 2009 году ConsMin добыла 800 тыс. тонн марганцевых руд. В 2008 году Palmary Enterprises, подконтрольная Геннадию Боголюбову, купила 100% ConsMin почти за $1 млрд. С того времени компания не публикует свои финансовые показатели. В 2006 году выручка ConsMin составила $213,8 млн, прибыль – $6,5 млн. Боголюбов предпринимает попытки получить оперативное управление над OMH с конца 2008 года, когда ConsMin сконцентрировала 11,7% ее акций. В январе 2009 года ConsMin объявила о намерении увеличить долю в OMH до 25% и получить места в правлении. Но акционеры OMH внесли ряд изменений в устав компании, таким образом защитившись от недружественного поглощения.
21 апреля Государственная комиссия ценных бумаг и фондового рынка Украины (ГКЦБФР) сообщила о том, что ООО «Ресурсэнерготрейд» стало владельцем 13 млн 480 тыс. 875 простых именных акций ОАО «Центральная обогатительная фабрика «Октябрьская» (38,25% от уставного капитала эмитента). В то же время у ОАО ГХК «Донбассуглеобогащение» пакет уменьшился на указанное количество акций и составляет 0% от уставного капитала эмитента.
4.Производство машин и оборудования
В Киеве юридическим лицом приватизирован целостный имущественный комплекс государственного предприятия «Завод нестандартного оборудования «Укринмаш». Цена продажи составила 9,1 млн грн, в том числе НДС – 1,5 млн грн. (По материалам «Ведомости приватизации» от 22 апреля 2010 года)
Фонд государственного имущества Украины (ФГИУ) объявил конкурс по продаже пакета акций ОАО «Завод «Строммашина». К продаже предлагается 56 млн 432 тыс. 448 акций, что составляет 89,632% уставного капитала ОАО. Начальная стоимость пакета акций – 14,11 млн грн, шаг увеличения цены – 142 тыс. грн. Уставный капитал ОАО составляет 15,74 млн грн. Основной вид экономической деятельности – производство станков для изготовления кирпича. Конкурс состоится через 50 дней после опубликования объявления. (По материалам «Ведомости приватизации» от 22 апреля 2010 года)
23 апреля ФГИУ сообщил о том, что заключил договор конфиденциальности еще с одной украинской компанией, которая заинтересовалась продажей 76,001% акций ОАО ХК «Лугансктепловоз». Таким образом, уже есть три компании, заинтересованные в конкурсе по продаже акций этого предприятия. Напомним, 22 апреля ФГИУ сообщал о заключении договоров конфиденциальности с двумя украинскими компаниями. В соответствии с действующим законодательством, компании-интересанты имеют право посетить предприятие и непосредственно ознакомиться с его деятельностью.
ФГИУ 31 марта 2010 года объявил конкурс по продаже 76,001% акций ОАО «ХК «Лугансктепловоз». Стартовая цена пакета составляет 400 млн грн, шаг увеличения цены – 4 млн грн. Конкурс состоится 15 июня 2010 года.
5.Банковская сфера
19 апреля «Укрбудинвестбанк» сообщил о том, что увеличивает уставной капитал на 7%. Соответствующее решение утвердили акционеры кредитно-финансового учреждения на общем собрании 24 марта. Банк планирует провести закрытое размещение акций допвыпуска номиналом 10,493 тыс. грн каждая в два этапа в период с 17 по 21 мая 2010 года. «Укрбудинвестбанк» (ранее – банк «Фокас») основан в 2004 году. Крупнейшими акционерами банка на 1 января 2010 года являлись Нвер Мхитарян (44,7750%), ЗАО «Позняки–Жил–Буд» (13,8735%), Aspra Finanz Holding AG (41,3515%, Швейцария). Согласно данным Национального банка Украины (НБУ), на 1 января 2010 года по размеру общих активов «Укрбудинвестбанк» занимал 167-е место (122 млн грн) среди 179 действовавших в стране банков.
19 апреля на общем собрании акционеры «Західінкомбанка» приняли решение об увеличении уставного капитала в 2,4 раза. Ранее сообщалось, что в апреле 2010 года недиверсифицированный закрытый венчурный корпоративный инвестиционный фонд «Инновационные стратегии» (Киев) сконцентрировал 98,74% акций «Західінкомбанка» по итогам размещения акций допвыпуска. «Західінкомбанк» основан в 1993 году. Крупнейшим его акционером на 1 января 2010 года являлся Василий Гаврилишин (89,81%). Согласно данным НБУ, по размеру общих активов на 1 января 2010 года банк занимал 97-е место (794 млн грн) среди 179 действовавших в стране банков.
20 апреля банк «Хрещатик» заявил о том, что планирует увеличить свой уставный капитал на более чем на 32%. Такие планы дополнительной капитализации в текущем году предусмотрены планом его стратегического развития на 2010-2014 годы, утвержденным акционерами на общем собрании 25 марта. Привлеченные за счет допвыпуска средства будут направлены на повышение эффективности активных операций с целью расширения доли участия банка в кредитовании реального сектора экономики, дальнейшую модернизацию и автоматизацию работы финучреждения, разработку и внедрение новых высокотехнологичных продуктов и услуг для юридических и физических лиц. Согласно данным НБУ, по размеру общих активов на 1 января 2010 года (6,426 млрд грн) банк «Хрещатик» занимал 29-е место среди 179 украинских банков.
6.Авиастроение
Украинский госхолдинг «Антонов» и Российская Объединенная авиастроительная корпорация (ОАК) планируют создать совместную компанию. Единая компания займется расширением совместного производства и поставок в эксплуатацию самолета Ан-148 и его модификаций, производством самолетов семейства Ан-124 и самолетов семейства Ан-140, разработкой и проведением совместной маркетинговой политики как на внутренних рынках, так и в мире.
Созданный в 2008 году «Антонов» является госхолдингом, который не может создавать никаких совместных предприятий. На сегодняшний день в него входят конструкторское бюро «Антонов», серийный завод «Антонов», 410-й завод гражданской авиации, Харьковский авиазавод. В декабре 2008 года правительство Украины приняло решение реформировать авиационную промышленность, объединив предприятия, вначале в 2010 году акционировав их. Создание управляющей компании — лишь промежуточный этап на пути интеграции ОАК и «Антонова». Согласно последнему проекту соглашения между правительствами России и Украины о сотрудничестве в авиастроении (который готовился ко встрече президентов в Харькове и не был подписан), 50% плюс одна акция ГАК «Антонов» должны быть внесены в ОАК, которая оплатит этот актив собственными акциями. На какую долю в ОАК может рассчитывать украинская сторона, не указывается. При этом в документе прописано, чтобы все необходимые для интеграции компаний решения были приняты не позднее 1 августа 2010 года.
7.Теле- и радиокоммуникации, связь
Пакет «Укртелекома», который государство собирается приватизировать, может быть увеличен с 67 до 75-80%. ФГИУ сообщил о том, что в ближайшее время ведомство проработает несколько вариантов приватизации государственного монополиста связи — компании «Укртелеком». Как один из вариантов рассматривается отказ от закрепления в госсобственности 25% акций предприятия. Если такое решение будет принято, тогда может быть два пути — либо продавать инвестору максимально большой пакет акций (92,79%), либо только частично увеличить его, а оставшуюся часть акций предприятия продать на бирже. Напомним, что правительство собиралось приватизировать «Укртелеком» в 2008 году, закрепив в госсобственности 25% + 1 акция. Тогда начальная стоимость 67,79% акций компании оценивалась в 13,2 млрд грн. Затем цена акций госмонополиста связи упала, и правительство в апреле того же года установило ее на уровне 12 млрд грн.